SANTIAGO.- La estadounidense AES Corp lanzará una segunda oferta pública de adquisición de acciones para alcanzar el 100% de la generadora chilena Gener, lo cual debería materializarse a fines de enero de 2001.
Ello, con el fin de ajustarse a la Ley de OPAs y Gobiernos Corporativos, publicada este miércoles en el Diario Oficial.
"AES lo había dicho: si la nueva ley entraba en vigencia, como ahora ha ocurrido, hará una segunda OPA (para llegar al 100%) en los plazos legales establecidos", dijo una fuente a El Mercurio Online.
La nueva OPA -por un valor de US$ 200 millones- se llevará a cabo en un plazo máximo de 30 días desde la fecha del primer remate, en principio fijado para el próximo 28 de diciembre, a las 12.00 horas.
Nominalmente, la OPA debería ser por el 20% de los títulos, aunque debido al canje de acciones por ADRs, y dado que en EEUU la oferta es por el 100%, el remanente a adquirir se reduciría a aproximadamente un 15%.
El valor a pagar por acción será el equivalente al promedio de los últimos 60 días de transacciones de Gener.
Según la oferta vigente, AES comprará en Chile hasta 3.466 millones de acciones de Gener, que representan el 61,57% del capital accionario, a un precio unitario de US$ 0,242647059 ($ 139,9).
Simultáneamente, efectuará una tender offer en Estados Unidos con el fin de adquirir el 100% de los ADR (a US$ 16,50), los cuales concentraban a septiembre el 17,91% del capital de Gener. Dicha cifra se elevaría a más de un 23%, según los cálculos actuales.
En EE.UU., AES pagará con acciones propias, a diferencia de los accionistas locales que se les pagará en efectivo.
En total, la oferta por el 80% es por unos US$ 1.090 millones, por lo que el costo por llegar al 100% se elevaría a los US$ 1.370 millones.
